浅谈银行业全面开放下商业银行的表外业务风险研究

    论文关键词：银行业 表外业务 风险管理 
    论文摘要：随着WTO过渡期的结束，我国银行业全面开放，中间业务日益成为商业银行新的效益增长点和竞争焦点。表外业务由于它的不确定性，往往伴随着比表内业务更大的风险，并且更加难以管理。所以，我们有必要充分认识表外业务的风险类型，并采取相应的管理和控制措施，提高我国商业银行的风险管理水平。 　　 
　　商业银行在办理了最基本的资产负债业务之外，往往还要向广大客户提供结算、咨询等服务，以及从事各种衍生金融工具的交易活动，而这种业务在其发生时并不进入银行资产负债表内，因而被称为表外业务。当前我国已经全面加入WTO，银行业已全面开放，银行业的竞争更多地体现在表外业务的运营能力上，所以，我们有必要充分认识表外业务的风险类型，并采取相应的管理和控制措施，提高我国商业银行的风险管理水平。 
　　 
　　一、商业银行表外业务的风险种类 
　　商业银行的表外业务，由于它的不确定性，往往伴随着比表内业务更大的风险，并且更加难以管理。研究表外业务相关风险，首先要界定这些风险的一般特性。 
　　（一）信用风险 
　　金融机构的多种表外业务都面临着或有的信用风险。首先，从贷款协议来看，金融机构在对贷款协议设定利率水平时是以借款者当前的资信度确定的。银行为了避免这样的风险可以在协议中加入重新定价的条款，但是这会更进一步加重公司经营者的困难，并可能会导致更昂贵的违约费用。其次，从信用证的发行来看，在信用证的签发过程中，银行实质上是用自身的信用替代了买方企业的信用，而一旦企业违约，银行与企业其实是产生了一种借贷关系，在这种借贷行为中，银行将面临着比一般借贷关系更大的信用风险。最后，在柜台交易的衍生金融产品，以及具有追索权的贷款出售都使金融机构在一定程度上面临着信用风险。 
　　（二）利率风险 
　　利率风险主要存在于贷款协议和证券发行前的远期销售两种表外业务中，在贷款协议中，银行事先承诺的协议期间，借款人可以按照固定利率或可变利率得到一笔贷款。然而，如果在这一段时间内，银行的资金成本上升，这将会使贷款协议的利率与资金成本之间的差额变得非常小或者成为负值，银行利差缩小，那么客户必然会在远低于市场利率的条件下最大限度地提取贷款，金融机构将蒙受巨大的收益损失。同样，在证券发行前的远期销售中，承销商能否以预期的利率得到所需的债券直接关系着它的收益状况。 
　　（三）流动性风险 
　　当所有的表外业务中的或有事件发生时，即一笔业务从资产负债表外转至资产负债表内时，金融机构就必然要为满足某种资产或负债需求而受到流动性风险的影响。当金融机构为这种不确定性的支取行为准备不足时，就可能面临着流动性资产急剧短缺的困难。同样，在签发信用证的业务中，金融机构难以对购买者违约的概率进行预测，而一旦违约发生就可能会受到流动性资产减少的风险。 
　　（四）结算风险 
　　金融机构每天都要通过电汇系统办理大量的支付结算业务，这种业务虽然不反映在金融机构的资产负债表内，但是它使一家银行在一日之内承担了同它有往来关系的其它银行的违约风险，因而它是金融机构面临的一种额外形式的表外风险。这种极度恶化的结算风险可能会在银行间拆借市场上产生大的连锁反应使整个金融体系出现问题。 
　　（五）联营风险 
　　现在许多大的金融机构都是以控股公司的形式运行的，而一些大的控股公司一般都拥有大量不同银行的股份。从法律上讲，在控股公司中，各组成企业都是独立的法人，当其中某一家公司破产时不会形成对其它公司的资金追索权。但是，在现实中联营公司或银行的破产会以多种形式影响控股公司中的其它银行。这样，持股公司的这种组织结构就会对健康银行的或有表外债务产生进一步影响，从而也成为一种表外风险形式。 
　　 
　　二、表外业务风险的管理与控制 
　　近几年，由于金融机构贷款损失不断增加，利率的波动性日益增强以及贷款利差的缩小致使许多金融机构开始积极从事表外业务。通过开展表外业务，银行获得了更多的手续费收人，并且由于表外业务也可以不受准备金比率、存款保险费和资本充足率的限制，从而使金融机构有效地避免了管理成本和税收。随着表外业务规模的不断增大，金融机构也越来越注重对其风险的管理和控制。