经济周期下的银行信贷风险探讨

　　三、对策与建议
　　1、完善信贷经营机制
　　商业银行在信贷经营中应该做到：一是商业银行总行应该组建具有较高水平的、能够掌握经济周期变动的专家团队，前瞻性的预判宏观经济走势，为制定信贷经营战略提供依据。地区分行应该建立区域和行业风险控制部门，制定出较为稳妥的区域和行业信贷投放策略，控制信贷区域和行业风险。二是商业银行应该在把握宏观经济周期的变化规律基础上，根据经济周期的不同阶段调整授信额度，建立逆经济周期信贷授权机制。在经济繁荣上升时期，适当的控制银行分行的授信额度，在经济紧缩萧条阶段则适度扩大授权来增加信贷投放，以此来避免信贷过度扩张和收缩造成的宏观经济波动。
　　2、提高信贷风险管理水平，建立跨周期的信贷风险计量模型
　　建立适当的跨经济周期信贷风险计量模型，对商业银行进行信贷风险预警和管理具有现实意义。目前来看，大部分风险计量模型多采用“外推法”，违约率或信贷质量的变化只是评级机械式延伸的结果，显然这些计量方法，不适应计量由于宏观经济波动而引起的系统性风险变化的需要。因此，商业银行可以考虑改进信贷风险计量模型。一方面要建立至少跨越一个完整经济周期的违约数据库，完善数据库的建设，以此缓解数据期限跨度不够导致违约率易产生偏差的问题。另一方面要设计更为科学的计量风险模型，利用历史数据找出经济繁荣时期和衰退时期不同的违约区分指标，在考虑经济周期各个阶段指标差异的基础上，对信贷风险进行计量。
         3、进行审慎的金融监管
　　监管层应当采取适当的逆周期政策和机制来弱化金融机构的顺周期性行为，避免其加剧宏观经济的周期性波动。
　　（1）前瞻性的资本监管要求。由于内部评级法本身的亲周期性，使得计算出的监管资本随着经济周期变动表现出较大的波动。因此，必须从宏观审慎的角度来增加针对宏观系统风险的逆周期性资本要求，减弱银行信贷行为对宏观经济的冲击。
　　由于商业银行在经济繁荣时期筹集资本要比在经济下行时期容易得多，而且成本也低很多。因此，监管机构可以考虑在经济繁荣时期要求商业银行增加资本的持有，提高资本充足率，为经济衰退阶段大量损失提供足够的缓冲。这样可以保证经济衰退来临时商业银行有足够的资本金来增强银行面对危机的承受力。
　　（2）跨周期的拨备计提制度。目前大多数商业银行在损失准备金计提时，会计处理上采用的是权责发生制，使得商业银行损失准备金计算在经济繁荣时期计提的少，而在经济衰退时期计提得多，导致商业银行在经济衰退来临时缺乏足够的准备金来缓冲违约损失，加剧了商业银行的亲周期性行为。因此，为了缓和信贷损失的顺周期性，建议采用跨周期的拨备计提方法，提高贷款损失拨备计提的前瞻性。
　　此外，可以设计一种将逆经济周期因素引入到现有的拨备计提制度中来，在这种制度下，商业银行贷款损失的数据应当基于一个完整的经济周期。我们可以用整个经济周期中计提的贷款损失准备除以该时期信贷总额，得出完整经济周期中的平均拨备比率。这样，在经济和信贷扩张时期应当使贷款损失拨备比率高于制度设计计算得出的平均拨备比率；在经济和信贷收缩时，由于在前期计提了额外的贷款损失准备，只需计提低于平均水平贷款损失拨备即可。这样可以在一定程度上弱化由于商业银行的亲周期性行为带来的宏观系统性风险。
　　
　　【参考文献】
　　[1] 陈昆亭：中国经济周期波动特征分析：滤波方法的应用[J].世界经济，2004（10）.
　　[2] 李悦：经济周期对信用风险的影响[J].浙江金融，2006（8）.
　　[3] 温信祥：信用周期与银行风险拨备行为[J].南方金融，2006（4）.
　　[4] 余玲、谢鹏霞：宏观经济波动规律的实证研究[J].商业研究，2006（1）.
　　[5] 孙连友、胡海鸥：宏观经济波动与信用风险：结构模型[J].财经理论与实践，2005（1）.
　　[6] 温信祥：资本充足率监管下银行资本监管顺周期性及其对经济波动的影响[J].经济问题探索，2005（8）.
　　[7] 刘百花：银行资本监管对东亚新兴经济体宏观经济影响的实证分析[J].经济管理与研究，2006（2）.
　　[8] 刘树成：中国经济周期研究报告[M].北京：社会科学文献出版社，2006.
　　[9] 王晓博：《新巴塞尔资本协议》与我国商业银行信用风险内部评级制度的国际接轨[J].商业研究，2006（24）.
　　[10] 刘志刚：银行信用风险、资本要求和经济周期研究[D].吉林大学，2005.